Alors que sa cotation débute demain, la startup spécialisée en GenAI enregistre un taux de sursouscription de 1,5 fois. Son introduction lui permettra de lever au minimum 11,9 millions d’euros, pour une capitalisation de 62 millions.
Demain, pour la première fois, une startup française du secteur de la GenAI fera son introduction en bourse. La jeune pousse fondée en 2016 par Igor Carron et Laurent Daudet débutera sa cotation sur Euronext Growth le 26 novembre, et elle est d’ores et déjà assurée d’un fort succès.
Fin octobre, la société avait déjà communiqué sur l’engagement, à hauteur de 3 millions d’euros, d’Axon Partners Group. Le montant de l’action est de 10,35 euros et 1 150 000 actions ordinaires nouvelles ont été émises dans le cadre de l’offre, « après exercice de la Clause d’Extension et avant exercice éventuel de l’Option de Surallocation », laquelle représente 156 000 nouvelles actions supplémentaires et un titre à 13,5 euros.
Sursouscription x1,5
Sur LinkedIn, l’entreprise explique que l’opération « verra une augmentation du capital de LightOn de 11,9 M€ après exercice de la Clause d’Extension et susceptible d’être porté à 13,5 M€ en cas d’exercice intégral de l’Option de Surallocation ».
Or, selon le communiqué financier de LightOn, la demande totale s’élève à 1 467 052 titres, soit 15,2 millions d’euros : c’est 1,5 fois le taux de souscription attendu. Ce faisant, hors surallocation, la startup vise un total de 6 006 966 actions pour une capitalisation boursière (au cours initialement prévu) d’environ 62 millions d’euros.
« Cette levée de fonds va nous permettre d’accélérer notre dynamique commerciale, de renforcer nos équipes et d’intensifier nos investissements dans l’innovation afin d‘enrichir notre plateforme d’IA générative Paradigm » écrivent les deux cofondateurs dans un communiqué de presse.
Objectif : être rentable en 2026
A l’aide des fonds levés à l’occasion de cette introduction en bourse, LightOn compte investir dans la « conquête commerciale » de secteurs décrits comme porteurs : : la banque-assurance, la défense, la santé, l’industrie et le secteur public. Autre volet de développement pour la jeune pousse, l’expansion internationale, à commencer par l’Europe et le Moyen-Orient.
Pour ce faire, la startup envisage d’investir dans le recrutement, aussi bien de forces commerciales que d’ingénieurs, ainsi que dans sa R&D : « développement de nouvelles fonctionnalités de Paradigm (développement des agents, capacités RAG multimodales, etc.), finetuning de modèles spécialisés dédiés aux secteurs et géographies prioritaires, achat de puissance de calcul à des fins de R&D ».
Objectif pour LightOn, 6 millions d’euros d’ARR en 2025 et la rentabilité l’année suivante, avec pour ambition à l’horizon 2027 d’atteindre un chiffre d’affaires d’environ 40 M€, un ARR d’environ 35 M€ et une marge d’EBITDA d’environ 40%.
